Los gigantes de la moda enfrían su expansión en el ‘brick’ en 2017 y estancan su red comercial en 15.000 tiendas

Los titanes de la moda apuestan menos por el brick. Inditex, H&M y Gap, inmersos en procesos de transformación digital para adaptarse al avance del ecommerce, han enfriado su expansión en el canal físico, estancando su red comercial en torno a las 15.000 tiendas en el último año. Mientras que Inditex y H&M han reducido de forma paulatina su ritmo de aperturas en los últimos dos años, la estadounidense Gap, que ostenta la medalla de bronce, encadena dos años con su número de establecimientos a la baja.

En la última década, los gigantes del sector han afrontado dos grandes crisis y, en paralelo, han debido tomar medidas para subirse al carro del ecommerce y no perder comba ante los pure players. El primer golpe llegó entre 2007 y 2008, cuando se desató la crisis económica en Estados Unidos y posteriormente en Europa, dando pie a una caída del consumo de moda en muchos mercados maduros.

La segunda crisis de calado que ha caído como un jarro de agua fría ha sido el Apocalipsis Retail, cuyos efectos siguen coleando en la actualidad y ha conllevado el cierre de numerosos centros comerciales en Estados Unidos, al tiempo que ha dejado caducas algunas ubicaciones con retail que antes eran estratégicas.

A cierre del ejercicio 2017, estos tres gigantes operaban 15.808 tiendas en todo el mundo. En términos interanuales, Inditex, H&M y Gap sumaron 506 nuevos puntos de venta a lo largo del año pasado, un incremento notablemente inferior al de año anteriores. Entre 2013 y 2014, por ejemplo, el trío de titanes agrandó su huella en el brick con 892 nuevos establecimientos, hasta operar con un total de 13.903 tiendas.

Sin embargo, la expansión conjunta de estas tres empresas en el canal físico perdió fuelle de forma paulatina en los años siguientes: en 2015, Inditex, H&M y Gap realizaron 755 aperturas netas, mientras que en 2016 el número se redujo hasta las 644 aperturas, finalizando aquel ejercicio con 15.302 tiendas a escala global.

Si se analiza cada empresa de forma individual, las diferencias son palpables. En el caso de Inditex, el grupo ha engordado su parque de establecimientos año a año desde 2014, aunque también ha aminorado el crecimiento a prácticamente la mitad. En 2014 y 2015, la compañía realizó 343 y 330 aperturas netas, respectivamente, finalizando el periodo con 7.013 puntos de venta.

Inditex realizó 183 aperturas netas en 2017, frente a las 343 aperturas con las que cerró el ejercicio 2014

A cierre de 2016, la empresa sumaba 7.292 tiendas a escala global, 279 más que doce meses atrás. Sin embargo, en el último ejercicio fiscal (cerrado el pasado 31 de enero), Inditex realizó sólo 183 aperturas netas, hasta operar con 7.475 puntos de venta.

H&M, por su parte, ha abierto un mayor número de tiendas que Inditex en los últimos cuatro años, aunque partía de una red comercial muy inferior a la del grupo español. Entre 2014 y 2017, la compañía sueca ha realizado 1.607 aperturas netas, pasando de contar con 3.511 establecimientos a sumar 4.739 tiendas a fin del ejercicio 2017.

No obstante, la expansión de H&M en el brick a medio plazo dibuja un horizonte sombrío. A finales de 2017, el grupo anunció un plan de optimización de su parque comercial, que incluía acelerar el número de cierres, sobre todo en mercados maduros, y frenar las aperturas.

Finalmente, Gap lleva sumida en una reestructuración desde hace años, siendo el grupo más castigado de los tres analizados por su alta dependencia del mercado estadounidense, cuna tanto de la crisis financiera global como del Apocalipsis Retail. La caída de las ventas de los últimos años ha impactado la envergadura de su parque de tiendas.

En 2014, Gap finalizó el ejercicio con 3.709 tiendas en el mundo, tras realizar 170 aperturas netas durante el año fiscal. Sin embargo, la red comercial de la compañía tocó techo en 2015, cuando la empresa sólo sumó doce establecimientos, hasta 3.721 puntos de venta.

En los últimos dos años, la expansión física de Gap no sólo se ha congelado, sino que el grupo ha encogido su red de tiendas hasta niveles de 2013. A cierre de 2016, la compañía sumaba 3.659 tiendas, 62 menos que un año atrás, mientras que en 2017, el número de cierres ascendió a 65 y la red comercial del grupo volvió a encoger hasta 3.594 establecimientos.